Loading...
Special Revenue Cash FlowsCi t y   o f   O t s e g o St r e e t   L i g h t   D i s t r i c t Ca s h   F l o w   S u m m a r y Re v i s e d :   J u n e   1 ,   2 0 2 0 Ac t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l A c t ual F o r e c a s t 20 0 9 2 0 1 0 2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8 2 0 1 9 2 0 2 0 Re v e n u e s Ch a r g e s   f o r   S e r v i c e s 1 7 , 6 6 0 $                              2 4 , 0 8 2 $                              2 4 , 9 8 1 $                              2 4 , 2 0 9 $                              3 4 , 8 8 9 $                            3 4 , 4 7 6 $                            2 7 , 0 0 6 $                            1 2 , 4 0 1 $                            1 1 , 3 2 3 $               ‐ $                           ‐ $                          ‐ $                          De v e l o p m e n t   F e e s ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    7 , 4 0 0                                    ‐                            ‐                              4 , 1 8 1                     5 5 , 6 5 0                 In v e s t m e n t   I n t e r e s t ‐                                                        3 7 3                                              4 8 3                                              6 9 2                                              ‐                                                      1 , 2 2 3                                    6 2 3                                          9 0 3                                          1 , 1 1 7                    1 , 2 9 3                      3 , 1 5 0                     ‐                            Mi s c e l l a n e o u s ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                             ‐                            Tr a n s f e r s   I n ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                             ‐                            To t a l 1 7 , 6 6 0                                  2 4 , 4 5 5                                  2 5 , 4 6 4                                  2 4 , 9 0 1                                  3 4 , 8 8 9                                3 5 , 6 9 9                              2 7 , 6 2 9                              2 0 , 7 0 4                              1 2 , 4 4 0                 1 , 2 9 3                      7 , 3 3 1                     5 5 , 6 5 0                 Ex p e n s e s Pe r s o n a l   S e r v c i e s ‐                                                        ‐                                                        9 5 1                                              5 1 1                                              7 9 6                                            ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                             ‐                            Su p p l i e s ‐                                                        ‐                                                        2 , 2 5 5                                        1 1 1                                              5 2 4                                            ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                             ‐                            Ut i l i t y   F e e s 2 9 7                                              1 5 , 1 7 3                                  9 , 7 6 1                                        1 0 , 4 7 4                                  1 0 , 7 1 3                                9 , 6 8 3                                    9 , 5 0 0                                    9 , 3 2 6                                    1 0 , 3 8 4                 ‐                              ‐                             ‐                            Se r v i c e s   &   O t h e r   C h a r g e s ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        5 8 7                                              ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                             ‐                            Ca p i t a l   O u t l a y ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    7 , 4 0 0                                    ‐                            3 5 , 0 0 0                   3 1 , 8 0 0                   2 6 , 5 0 0                 Ca p i t a l   O u t l a y   ( C I P ) ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                             ‐                            Tr a n s f e r s   O u t ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                             ‐                            To t a l 2 9 7                                              1 5 , 1 7 3                                  1 2 , 9 6 7                                  1 1 , 6 8 3                                  1 2 , 0 3 3                                9 , 6 8 3                                    9 , 5 0 0                                    1 6 , 7 2 6                              1 0 , 3 8 4                 3 5 , 0 0 0                   3 1 , 8 0 0                   2 6 , 5 0 0                 Ca s h   B a l a n c e   ‐   B e g i n n i n g ‐                                                        1 7 , 3 6 3                                  2 6 , 6 4 5                                  3 9 , 1 4 2                                  5 2 , 3 6 0                                7 1 , 5 2 7                              9 5 , 8 8 9                              1 1 0 , 6 7 0                          1 1 6 , 4 3 1               1 1 8 , 5 8 9                 8 9 , 5 1 3                   6 5 , 0 4 4                 Ba l a n c e   S h e e t   E f f e c t s ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ( 3 , 6 8 9 )                                  ( 1 , 6 5 4 )                                ( 3 , 3 4 8 )                                1 , 7 8 3                                    1 0 2                       4 , 6 3 1                      ‐                             ‐                            Re v e n u e s 1 7 , 6 6 0                                  2 4 , 4 5 5                                  2 5 , 4 6 4                                  2 4 , 9 0 1                                  3 4 , 8 8 9                                3 5 , 6 9 9                              2 7 , 6 2 9                              2 0 , 7 0 4                              1 2 , 4 4 0                 1 , 2 9 3                      7 , 3 3 1                     5 5 , 6 5 0                 Ex p e n d i t u r e s ( 2 9 7 )                                            ( 1 5 , 1 7 3 )                                ( 1 2 , 9 6 7 )                                ( 1 1 , 6 8 3 )                                ( 1 2 , 0 3 3 )                              ( 9 , 6 8 3 )                                ( 9 , 5 0 0 )                                ( 1 6 , 7 2 6 )                            ( 1 0 , 3 8 4 )                ( 3 5 , 0 0 0 )                  ( 3 1 , 8 0 0 )                  ( 2 6 , 5 0 0 )                Ca s h   B a l a n c e   ‐   E n d i n g 1 7 , 3 6 3 $                              2 6 , 6 4 5 $                              3 9 , 1 4 2 $                              5 2 , 3 6 0 $                              7 1 , 5 2 7 $                            9 5 , 8 8 9 $                            1 1 0 , 6 7 0 $                        1 1 6 , 4 3 1 $                        1 1 8 , 5 8 9 $             8 9 , 5 1 3 $                6 5 , 0 4 4 $                9 4 , 1 9 4 $               Ci t y   o f   O t s e g o De v e l o p m e n t   R e v o l v i n g   F u n d Ca s h   F l o w   S u m m a r y Re v i s e d :   J u n e   1 ,   2 0 2 0 Ac t u a l F o r e c a s t 20 1 9 2 0 2 0 2 0 2 1 2 0 2 2 2 0 2 3 2 0 2 4 2 0 2 5 2 0 2 6 2 0 2 7 2 0 2 8 2 0 2 9 2 0 3 0 C o m m e n t s Re v e n u e s Pr o p e r t y   T a x e s 6 0 , 8 1 6 $                              5 6 , 4 9 1 $                              4 5 , 8 7 4 $                              3 4 , 1 9 6 $                              5 7 , 7 7 0 $                              5 7 , 7 7 0 $                            5 7 , 7 7 0 $                            5 7 , 7 7 0 $                            5 7 , 7 7 0 $                            5 7 , 7 7 0 $               5 7 , 7 7 0 $                5 7 , 7 7 0 $                T a x   A b a t e m e n t s   ‐   C i t y   P o r t i o n In t e r g o v e r n m e n t a l ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          3 7 , 7 8 6                                    6 3 , 8 3 4                                    6 3 , 8 3 4                                6 3 , 8 3 4                                6 3 , 8 3 4                                6 3 , 8 3 4                                4 3 , 0 4 4                  ‐                               ‐                              P a r k v i e w   R e t a i l   A b a t e m e n t   ‐   C o u n t y   Portion In v e s t m e n t   I n t e r e s t 1 3 , 6 6 9                                    ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Co n d u i t   D e b t   I s s u a n c e   F e e s ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Tr a n s f e r s   I n ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              To t a l 7 4 , 4 8 5                                    5 6 , 4 9 1                                    4 5 , 8 7 4                                    7 1 , 9 8 2                                    1 2 1 , 6 0 4                              1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 0 0 , 8 1 4               5 7 , 7 7 0                    5 7 , 7 7 0                    Ex p e n s e s Ab a t e m e n t   ‐   B o o n d o x ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Ab a t e m e n t   ‐   G a t e w a y   2 n d ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Ab a t e m e n t   ‐   F a m i l y   S p e e c h 3 , 5 4 8                                        ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Ab a t e m e n t   ‐   G a t e w a y   3 r d 5 6 , 4 9 1                                    5 4 , 9 8 5                                    4 5 , 8 7 4                                    ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              2 0 2 0 ‐ 2 0 2 1   P r o j e c t e d   b y   S t a f f Ab a t e m e n t   ‐   P a r k v i e w   R e t a i l ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          7 1 , 8 9 2                                    1 2 1 , 6 0 4                              1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 0 0 , 8 1 4               5 7 , 7 7 0                    5 7 , 7 7 0                    R e i m b u r s e   F u n d   # 4 1 4   ‐   P a r k v i e w   R e t a i l   C o s t s Se r v i c e s   &   O t h e r   C h a r g e s ‐                                                          1 0 0 , 0 0 0                              ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              R e f u n d   $ 1 0 0 k   B o n d   F e e s   t o   G u a r d i a n   Angels To t a l 6 0 , 0 3 9                                    1 5 4 , 9 8 5                              4 5 , 8 7 4                                    7 1 , 8 9 2                                    1 2 1 , 6 0 4                              1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 0 0 , 8 1 4               5 7 , 7 7 0                    5 7 , 7 7 0                    Ca s h   B a l a n c e   ‐   B e g i n n i n g 35 7 , 0 1 1                              3 7 1 , 4 5 7                              2 7 2 , 9 6 3                              2 7 2 , 9 6 3                              2 7 3 , 0 5 3                              2 7 3 , 0 5 3                          2 7 3 , 0 5 3                          2 7 3 , 0 5 3                          2 7 3 , 0 5 3                          2 7 3 , 0 5 3               2 7 3 , 0 5 3                 2 7 3 , 0 5 3                 Ba l a n c e   S h e e t   E f f e c t s ‐                                                          Re v e n u e s 7 4 , 4 8 5                                    5 6 , 4 9 1                                    4 5 , 8 7 4                                    7 1 , 9 8 2                                    1 2 1 , 6 0 4                              1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 2 1 , 6 0 4                          1 0 0 , 8 1 4               5 7 , 7 7 0                    5 7 , 7 7 0                    Ex p e n d i t u r e s ( 6 0 , 0 3 9 )                                ( 1 5 4 , 9 8 5 )                            ( 4 5 , 8 7 4 )                                ( 7 1 , 8 9 2 )                                ( 1 2 1 , 6 0 4 )                            ( 1 2 1 , 6 0 4 )                        ( 1 2 1 , 6 0 4 )                        ( 1 2 1 , 6 0 4 )                        ( 1 2 1 , 6 0 4 )                        ( 1 0 0 , 8 1 4 )              ( 5 7 , 7 7 0 )                  ( 5 7 , 7 7 0 )                  Ca s h   B a l a n c e   ‐   E n d i n g 3 7 1 , 4 5 7 $                          2 7 2 , 9 6 3 $                          2 7 2 , 9 6 3 $                          2 7 3 , 0 5 3 $                          2 7 3 , 0 5 3 $                          2 7 3 , 0 5 3 $                        2 7 3 , 0 5 3 $                        2 7 3 , 0 5 3 $                        2 7 3 , 0 5 3 $                        2 7 3 , 0 5 3 $             2 7 3 , 0 5 3 $              2 7 3 , 0 5 3 $              Pr o j e c t e d Ci t y   o f   O t s e g o Ta x   I n c r e m e n t   D i s t r i c t   N o .   1 Ca s h   F l o w   S u m m a r y Re v i s e d :   J u n e   1 ,   2 0 2 0 Ac t u a l A c t u a l A c t u a l A c t u a l F o r e c a s t 20 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8 2 0 1 9 2 0 2 0 2 0 2 1 2 0 2 2 2 0 2 3 2 0 2 4 2 0 2 5 2 0 2 6 2 0 2 7 C o m m e n t s Re v e n u e s Ta x   I n c r e m e n t s ‐ $                                                      ‐ $                                                      9 6 , 9 3 8 $                              9 7 , 4 1 9 $                              9 7 , 4 1 9 $                              9 7 , 4 1 9 $                            9 7 , 4 1 9 $                            9 7 , 4 1 9 $                            9 7 , 4 1 9 $                            9 7 , 4 1 9 $               9 7 , 4 1 9 $                ‐ $                           B a s e d   o n   2 0 1 9   A c t u a l s   L e s s   S t a t e   F e e s In v e s t m e n t   I n t e r e s t ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Mi s c e l l a n e o u s ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Tr a n s f e r s   I n ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              To t a l ‐                                                          ‐                                                          9 6 , 9 3 8                                    9 7 , 4 1 9                                    9 7 , 4 1 9                                    9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                  9 7 , 4 1 9                    ‐                              Ex p e n s e s Pe r s o n a l   S e r v i c e s ‐                                                          ‐                                                          4 7 6                                              4 8 2                                              5 0 0                                              5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                       5 0 0                         5 0 0                         A d m i n i s t r a t i v e   R e i m b u r s e m e n t Se r v i c e s   &   O t h e r   C h a r g e s 1 6 , 2 7 8                                    9 0 0                                              2 , 0 6 4                                        9 0 8                                              2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                    2 , 5 0 0                      2 , 5 0 0                      T I F   R e p o r t i n g   &   P u b l i s h i n g PA Y G O   N o t e   P a y m e n t ‐                                                          ‐                                                          4 3 , 6 2 2                                    8 7 , 4 6 1                                    8 7 , 6 7 7                                    8 7 , 6 7 7                                8 7 , 6 7 7                                8 7 , 6 7 7                                8 7 , 6 7 7                                8 7 , 6 7 7                  8 7 , 6 7 7                    4 8 , 7 1 0                    9 0 %   o f   I n c r e m e n t   R e c e i v e d Tr a n s f e r s   O u t ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              To t a l 1 6 , 2 7 8                                    9 0 0                                              4 6 , 1 6 2                                    8 8 , 8 5 1                                    9 0 , 6 7 7                                    9 0 , 6 7 7                                9 0 , 6 7 7                                9 0 , 6 7 7                                9 0 , 6 7 7                                9 0 , 6 7 7                  9 0 , 6 7 7                    5 1 , 7 1 0                    Ca s h   B a l a n c e   ‐   B e g i n n i n g ‐                                                          ( 1 6 , 2 7 8 )                                ( 1 7 , 1 7 8 )                                3 3 , 5 9 8                                    4 2 , 1 6 6                                    4 8 , 9 0 8                                5 5 , 6 5 0                                6 2 , 3 9 2                                6 9 , 1 3 4                                7 5 , 8 7 6                  8 2 , 6 1 7                    8 9 , 3 5 9                    Ba l a n c e   S h e e t   E f f e c t s ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          Re v e n u e s ‐                                                          ‐                                                          9 6 , 9 3 8                                    9 7 , 4 1 9                                    9 7 , 4 1 9                                    9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                                9 7 , 4 1 9                  9 7 , 4 1 9                    ‐                              Ex p e n d i t u r e s ( 1 6 , 2 7 8 )                                ( 9 0 0 )                                            ( 4 6 , 1 6 2 )                                ( 8 8 , 8 5 1 )                                ( 9 0 , 6 7 7 )                                ( 9 0 , 6 7 7 )                            ( 9 0 , 6 7 7 )                            ( 9 0 , 6 7 7 )                            ( 9 0 , 6 7 7 )                            ( 9 0 , 6 7 7 )                ( 9 0 , 6 7 7 )                  ( 5 1 , 7 1 0 )                  Ca s h   B a l a n c e   ‐   E n d i n g ( 1 6 , 2 7 8 ) $                            ( 1 7 , 1 7 8 ) $                            3 3 , 5 9 8 $                              4 2 , 1 6 6 $                              4 8 , 9 0 8 $                              5 5 , 6 5 0 $                            6 2 , 3 9 2 $                            6 9 , 1 3 4 $                            7 5 , 8 7 6 $                            8 2 , 6 1 7 $               8 9 , 3 5 9 $                3 7 , 6 5 0 $                Pr o j e c t e d Ci t y   o f   O t s e g o Ta x   I n c r e m e n t   D i s t r i c t   N o .   3 Ca s h   F l o w   S u m m a r y Re v i s e d :   J u n e   1 ,   2 0 2 0 Ac t u a l A c t u a l F o r e c a s t 20 1 8 2 0 1 9 2 0 2 0 2 0 2 1 2 0 2 2 2 0 2 3 2 0 2 4 2 0 2 5 2 0 2 6 2 0 2 7 2 0 2 8 2 0 2 9 2 0 3 0 C o m m e n t s Re v e n u e s Ta x   I n c r e m e n t s ‐ $                                                    ‐ $                                                    1 6 3 , 6 0 1 $                          1 6 6 , 8 7 3 $                          1 7 0 , 2 1 0 $                          1 7 3 , 6 1 5 $                        1 7 7 , 0 8 7 $                        1 8 0 , 6 2 9 $                        1 8 4 , 2 4 1 $                        1 8 7 , 9 2 6 $                        1 9 1 , 6 8 5 $             1 9 5 , 5 1 8 $              1 9 9 , 4 2 9 $              B a s e d   o n   T I F   P l a n   +   2 %   I n f l a t i o n   A n n u a l l y In v e s t m e n t   I n t e r e s t ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                              Mi s c e l l a n e o u s ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                              Tr a n s f e r s   I n ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                              To t a l ‐                                                        ‐                                                        1 6 3 , 6 0 1                              1 6 6 , 8 7 3                              1 7 0 , 2 1 0                              1 7 3 , 6 1 5                            1 7 7 , 0 8 7                          1 8 0 , 6 2 9                          1 8 4 , 2 4 1                          1 8 7 , 9 2 6                          1 9 1 , 6 8 5               1 9 5 , 5 1 8                 1 9 9 , 4 2 9                 Ex p e n s e s Pe r s o n a l   S e r v i c e s ‐                                                        3 2 5                                              5 0 0                                              5 0 0                                              5 0 0                                              5 0 0                                            5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                       5 0 0                         5 0 0                         A d m i n i s t r a t i v e   R e i m b u r s e m e n t Se r v i c e s   &   O t h e r   C h a r g e s 4 0 0                                              9 0 9                                              2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                      2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                    2 , 5 0 0                      2 , 5 0 0                      T I F   R e p o r t i n g   &   P u b l i s h i n g PA Y G O   N o t e   P a y m e n t ‐                                                        ‐                                                        7 3 , 6 2 0                                  1 5 0 , 1 8 6                              1 5 3 , 1 8 9                              1 5 6 , 2 5 3                            1 5 9 , 3 7 8                          1 6 2 , 5 6 6                          1 6 5 , 8 1 7                          1 6 9 , 1 3 3                          1 7 2 , 5 1 6               1 7 5 , 9 6 6                 1 7 9 , 4 8 6                 9 0 %   o f   I n c r e m e n t   R e c e i v e d Tr a n s f e r s   O u t ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                                                    ‐                            ‐                              ‐                              To t a l 4 0 0                                              1 , 2 3 4                                        7 6 , 6 2 0                                  1 5 3 , 1 8 6                              1 5 6 , 1 8 9                              1 5 9 , 2 5 3                            1 6 2 , 3 7 8                          1 6 5 , 5 6 6                          1 6 8 , 8 1 7                          1 7 2 , 1 3 3                          1 7 5 , 5 1 6               1 7 8 , 9 6 6                 1 8 2 , 4 8 6                 Ca s h   B a l a n c e   ‐   B e g i n n i n g ‐                                                        ( 4 0 0 )                                            ( 1 , 6 3 4 )                                    8 5 , 3 4 7                                  9 9 , 0 3 4                                  1 1 3 , 0 5 5                            1 2 7 , 4 1 7                          1 4 2 , 1 2 5                          1 5 7 , 1 8 8                          1 7 2 , 6 1 2                          1 8 8 , 4 0 5               2 0 4 , 5 7 3                 2 2 1 , 1 2 5                 Ba l a n c e   S h e e t   E f f e c t s ‐                                                        ‐                                                        Re v e n u e s ‐                                                        ‐                                                        1 6 3 , 6 0 1                              1 6 6 , 8 7 3                              1 7 0 , 2 1 0                              1 7 3 , 6 1 5                            1 7 7 , 0 8 7                          1 8 0 , 6 2 9                          1 8 4 , 2 4 1                          1 8 7 , 9 2 6                          1 9 1 , 6 8 5               1 9 5 , 5 1 8                 1 9 9 , 4 2 9                 Ex p e n d i t u r e s ( 4 0 0 )                                            ( 1 , 2 3 4 )                                    ( 7 6 , 6 2 0 )                                ( 1 5 3 , 1 8 6 )                            ( 1 5 6 , 1 8 9 )                            ( 1 5 9 , 2 5 3 )                          ( 1 6 2 , 3 7 8 )                        ( 1 6 5 , 5 6 6 )                        ( 1 6 8 , 8 1 7 )                        ( 1 7 2 , 1 3 3 )                        ( 1 7 5 , 5 1 6 )              ( 1 7 8 , 9 6 6 )                ( 1 8 2 , 4 8 6 )                Ca s h   B a l a n c e   ‐   E n d i n g ( 4 0 0 ) $                                      ( 1 , 6 3 4 ) $                                8 5 , 3 4 7 $                              9 9 , 0 3 4 $                              1 1 3 , 0 5 5 $                          1 2 7 , 4 1 7 $                        1 4 2 , 1 2 5 $                        1 5 7 , 1 8 8 $                        1 7 2 , 6 1 2 $                        1 8 8 , 4 0 5 $                        2 0 4 , 5 7 3 $             2 2 1 , 1 2 5 $              2 3 8 , 0 6 8 $              Pr o j e c t e d Ci t y   o f   O t s e g o Ta x   I n c r e m e n t   D i s t r i c t   N o .   4 Ca s h   F l o w   S u m m a r y Re v i s e d :   J u n e   1 ,   2 0 2 0 Ac t u a l F o r e c a s t 20 1 9 2 0 2 0 2 0 2 1 2 0 2 2 2 0 2 3 2 0 2 4 2 0 2 5 2 0 2 6 2 0 2 7 2 0 2 8 2 0 2 9 2 0 3 0 C o m m e n t s Re v e n u e s Ta x   I n c r e m e n t s ‐ $                                                      ‐ $                                                      1 5 1 , 3 8 4 $                          1 5 1 , 3 8 4 $                          2 4 3 , 2 5 0 $                          2 4 3 , 2 5 0 $                        2 4 3 , 2 5 0 $                        2 4 3 , 2 5 0 $                        2 4 3 , 2 5 0 $                        2 4 3 , 2 5 0 $             2 4 3 , 2 5 0 $              2 4 3 , 2 5 0 $              B a s e d   o n   T I F   P l a n In v e s t m e n t   I n t e r e s t ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Mi s c e l l a n e o u s ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              Tr a n s f e r s   I n ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              To t a l ‐                                                          ‐                                                          1 5 1 , 3 8 4                              1 5 1 , 3 8 4                              2 4 3 , 2 5 0                              2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0               2 4 3 , 2 5 0                 2 4 3 , 2 5 0                 Ex p e n s e s Pe r s o n a l   S e r v i c e s 3 2 5                                              5 0 0                                              5 0 0                                              5 0 0                                              5 0 0                                              5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                                          5 0 0                       5 0 0                         5 0 0                         Se r v i c e s   &   O t h e r   C h a r g e s 9 0 8                                              2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                        2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                                    2 , 5 0 0                    2 , 5 0 0                      2 , 5 0 0                      PA Y G O   N o t e   P a y m e n t   ( A ) ‐                                                          ‐                                                          7 1 , 6 4 8                                    7 1 , 6 4 8                                    7 1 , 6 4 8                                    7 1 , 6 4 8                                7 1 , 6 4 8                                7 1 , 6 4 8                                7 1 , 6 4 8                                7 1 , 6 4 8                  7 1 , 6 4 8                    7 1 , 6 4 8                    N o t e   A   ‐   P a i d   t o   O t s e g o   A p a r t m e n t s   ( P h a s e   1 ) PA Y G O   N o t e   P a y m e n t   ( B ) ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          4 3 , 4 7 9                                    4 3 , 4 7 9                                4 3 , 4 7 9                                4 3 , 4 7 9                                4 3 , 4 7 9                                4 3 , 4 7 9                  4 3 , 4 7 9                    4 3 , 4 7 9                    N o t e   B   ‐   P a i d   t o   O t s e g o   A p a r t m e n t s   ( P h a s e   2 ) Se w e r   ( S A C )   F e e s   N o t e ‐                                                          ‐                                                          7 1 , 6 4 8                                    7 1 , 6 4 8                                    1 1 5 , 1 2 7                              1 1 5 , 1 2 7                          1 1 5 , 1 2 7                          1 1 5 , 1 2 7                          1 1 5 , 1 2 7                          1 1 5 , 1 2 7               1 1 5 , 1 2 7                 1 1 5 , 1 2 7                 N o t e   A   ‐   R e t a i n e d   b y   C i t y   f o r   S A C   F e e s Tr a n s f e r s   O u t ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                          ‐                                                        ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                                                      ‐                             ‐                               ‐                              To t a l 1 , 2 3 3                                        3 , 0 0 0                                        1 4 6 , 2 9 6                              1 4 6 , 2 9 6                              2 3 3 , 2 5 4                              2 3 3 , 2 5 4                          2 3 3 , 2 5 4                          2 3 3 , 2 5 4                          2 3 3 , 2 5 4                          2 3 3 , 2 5 4               2 3 3 , 2 5 4                 2 3 3 , 2 5 4                 Ca s h   B a l a n c e   ‐   B e g i n n i n g ‐                                                          ( 1 , 2 3 3 )                                      ( 4 , 2 3 3 )                                      8 5 5                                              5 , 9 4 3                                        1 5 , 9 3 9                                2 5 , 9 3 5                                3 5 , 9 3 1                                4 5 , 9 2 7                                5 5 , 9 2 3                  6 5 , 9 1 9                    7 5 , 9 1 5                    Ba l a n c e   S h e e t   E f f e c t s ‐                                                          Re v e n u e s ‐                                                          ‐                                                          1 5 1 , 3 8 4                              1 5 1 , 3 8 4                              2 4 3 , 2 5 0                              2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0                          2 4 3 , 2 5 0               2 4 3 , 2 5 0                 2 4 3 , 2 5 0                 Ex p e n d i t u r e s ( 1 , 2 3 3 )                                      ( 3 , 0 0 0 )                                      ( 1 4 6 , 2 9 6 )                            ( 1 4 6 , 2 9 6 )                            ( 2 3 3 , 2 5 4 )                            ( 2 3 3 , 2 5 4 )                        ( 2 3 3 , 2 5 4 )                        ( 2 3 3 , 2 5 4 )                        ( 2 3 3 , 2 5 4 )                        ( 2 3 3 , 2 5 4 )              ( 2 3 3 , 2 5 4 )                ( 2 3 3 , 2 5 4 )                Ca s h   B a l a n c e   ‐   E n d i n g ( 1 , 2 3 3 ) $                                ( 4 , 2 3 3 ) $                                8 5 5 $                                          5 , 9 4 3 $                                  1 5 , 9 3 9 $                              2 5 , 9 3 5 $                            3 5 , 9 3 1 $                            4 5 , 9 2 7 $                            5 5 , 9 2 3 $                            6 5 , 9 1 9 $               7 5 , 9 1 5 $                8 5 , 9 1 1 $                Pr o j e c t e d